anton писал(а):Насколько адекватным такой подход посчитают аудиторы, у кого была практика? Что еще можно добавить в методику расчета, чтобы уменьшить субъективизм результата?
Спасибо!
Нормально в целом. Собственно выделение отраслево-целевых сегментов и есть группировка по отраслям. В дефолтностью все сложнее. Надо попутно определеить событие дефолта. Это может быть, например, факт отзыва лицензии (если про банки? стата есть на цб), просрочка более n дней (если про компании, это на внутренних данных), среднеожидаемые потери по отрасли. Если первых двух нету, то я бы предложил сослаться на мудисов/сп - они публикуют ожидаемые величины дефолтов по отраслям в годовых отчетах (ходят слухи, что и в квартальниках. но они по подписке, сам не видел).
По уменьшению субъективизма - калибруйте на рейтинги. Наберите в группу похожих компаний с рейтингами, простройте прогнозную модель например на множественной регрессии, зависимой переменной которой будет цифра рейтинга. А потом оцените каждую контору без ретинга. Если аккуратно, то получается, вроде как, неплохо.
Есть пример, но мне не удается его прикрепить ни в doc, ни в pdf